錦天城為京東集團首單銀行間市場公開募集ABN產(chǎn)品提供法律服務
2018-07-1960212018年7月18日，上海邦匯2018年度第一期通盈京東資產(chǎn)支持票據(jù)成功發(fā)行。本期資產(chǎn)支持票據(jù)由上海邦匯商業(yè)保理有限公司作為委托人及發(fā)起機構，西部信托有限公司作為受托人及發(fā)行載體管理機構發(fā)起設立。本項目由中國銀行股份有限公司擔任牽頭主承銷商，光大證券股份有限公司擔任聯(lián)席主承銷商，中銀國際證券股份有限公司擔任財務顧問，上海市錦天城律師事務所為該項目提供全程法律服務。
本項目的資產(chǎn)為上海邦匯商業(yè)保理有限公司為設立信托而自信托生效日（含該日）信托予受托人、受托人向發(fā)起機構循環(huán)購買、發(fā)起機構置換進入資產(chǎn)池的每一筆保理合同債權。本項目通過設置優(yōu)先級/次級分層機制、超額利差、信用觸發(fā)機制實現(xiàn)內部信用增級，并由上海邦匯商業(yè)保理有限公司在預期到期日前對資產(chǎn)池承擔清倉回購義務。本項目注冊金額40億元，本期發(fā)行金額為10億元，其中優(yōu)先級資產(chǎn)支持票據(jù)發(fā)行總量為9.5億元，占比95%，已獲得聯(lián)合資信評估有限公司給予的AAA級評級，發(fā)行利率5.35%；次級資產(chǎn)支持票據(jù)發(fā)行總量為0.5億元。該產(chǎn)品的發(fā)行有利于上海邦匯商業(yè)保理有限公司優(yōu)化負債期限結構，擴展融資渠道，提高直接融資比例。
錦天城高級合伙人王立，資深律師楊繼偉、余云波、吳旭日、王飛，律師朱怡靜、律師助理鐘銘陽為本項目提供全程法律服務，包括法律盡職調查、交易結構設計、出具法律意見書，以及全套交易文件的談判、起草、審閱和修改等。
