蘇州工業園區首單！錦天城為中信建投-元聯-中聯-恒泰商置資產支持專項計劃提供法律服務
2021-03-188549
[摘要]近日，蘇州工業園區首單CMBS中信建投-元聯-中聯-恒泰商置資產支持專項計劃成功發行。
近日，蘇州工業園區首單CMBS中信建投-元聯-中聯-恒泰商置資產支持專項計劃成功發行。
本項目由蘇州恒泰商用置業有限公司作為原始權益人、蘇州工業園區兆潤投資控股集團有限公司作為差額支付承諾人/擔保人/流動性支持機構、中信建投證券股份有限公司擔任計劃管理人和銷售推廣機構、蘇州元聯投資基金管理有限公司作為總協調人、中聯前源不動產基金管理有限公司和中國建設銀行股份有限公司蘇州分行作為財務顧問、中誠信國際信用評級有限責任公司作為評級機構、深圳市戴德梁行土地房地產評估有限公司作為評估機構，錦天城律師為本項目提供了全流程法律服務。
本項目為蘇州市第一單“單SPV結構”CMBS項目、江蘇省第一單由券商作為管理人的“單SPV結構”CMBS項目。本項目基礎資產為原始權益人持有的，并由計劃管理人代表專項計劃的利益，向原始權益人購買的原始權益人對借款人享有的借款債權及其擔保權利。本項目設置了目標資產運營凈收入現金流超額覆蓋、優先級/次級安排、差額支付承諾、回售支持承諾和回售支持擔保、流動性支持、目標資產抵押、目標資產運營收入質押的信用增進方式。本次專項計劃發行規模15.01億元，其中，優先級資產支持證券發行規模為15億元，評級為AAA級；次級資產支持證券發行規模為100萬元。本次CMBS資產支持專項計劃的成功發行，在拓寬園區國資企業融資渠道的同時，進一步豐富了直接融資工具的使用，助力園區“爭第一，創唯一”，為新時期發展再添新動能、注入新活力。
由錦天城高級合伙人許進鋒、資深律師何曉、律師黃森裘、律師呂玉潔組成的專業法律服務團隊為本項目提供全程法律服務，包括對專項計劃進行法律盡職調查、交易結構設計、出具法律意見書以及資產支持專項計劃全套法律文件的起草、審閱和修改工作等。
