錦天城協(xié)助安徽安聯(lián)高速公路有限公司成功發(fā)行招商資管-安徽交控安聯(lián)高速-上海東方金融廣場資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃
2021-07-2983782021年7月23日，錦天城協(xié)助的招商資管-安徽交控安聯(lián)高速-上海東方金融廣場資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃成功發(fā)行（以下簡稱“本項(xiàng)目”）。本項(xiàng)目為安徽省國企首單CMBS（商業(yè)房地產(chǎn)抵押貸款資產(chǎn)證券化）項(xiàng)目。
本項(xiàng)目由安徽安聯(lián)高速公路有限公司擔(dān)任原始權(quán)益人，招商證券資產(chǎn)管理有限公司(以下簡稱“招商資管”)作為專項(xiàng)計(jì)劃管理人、招商證券股份有限公司與招商資管作為銷售機(jī)構(gòu)。
本項(xiàng)目的基礎(chǔ)資產(chǎn)為由原始權(quán)益人在專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日轉(zhuǎn)讓給管理人的、原始權(quán)益人依約合法持有的西部信托·安徽交控安聯(lián)高速上海東方金融廣場財(cái)產(chǎn)權(quán)信托之信托受益權(quán)，目標(biāo)項(xiàng)目為上海東方金融廣場的部分辦公、儲物間及車位。本項(xiàng)目通過設(shè)置優(yōu)先級/次級產(chǎn)品結(jié)構(gòu)化分層、超額利差覆蓋、原始權(quán)益人差額支付、原始權(quán)益人基礎(chǔ)資產(chǎn)贖回、現(xiàn)金流轉(zhuǎn)付機(jī)制以及信用觸發(fā)機(jī)制來實(shí)現(xiàn)內(nèi)部信用增級。本項(xiàng)目的產(chǎn)品發(fā)行利率為3.68%，創(chuàng)省內(nèi)同期限CMBS最低利率。產(chǎn)品總規(guī)模為11.01億元，優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券已獲得中誠信國際信用評級有限公司給予的AAA級評級。該產(chǎn)品拓展了原始權(quán)益人融資渠道的多元化，使其資金來源更加豐富，可以滿足其資金流動性需求，推動業(yè)務(wù)發(fā)展。
在本次專項(xiàng)計(jì)劃的發(fā)行中，錦天城高級合伙人朱明、劉洪光，合伙人劉紫良，律師崔慶文及律師助理肖本春等組成的律師團(tuán)為本項(xiàng)目提供全程法律服務(wù)，包括法律盡職調(diào)查、交易結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)及出具法律意見書；以及專項(xiàng)計(jì)劃端標(biāo)準(zhǔn)條款、資產(chǎn)買賣協(xié)議、服務(wù)協(xié)議、托管協(xié)議、認(rèn)購協(xié)議、財(cái)產(chǎn)權(quán)信托端交易文件等全套文件的談判、起草、審閱和修改等。在項(xiàng)目經(jīng)辦期間，錦天城律師以一貫嚴(yán)謹(jǐn)、高效的工作作風(fēng)，細(xì)致、認(rèn)真的服務(wù)態(tài)度獲得了客戶的肯定及信任。
